Las esperanzas de la llegada de una temporada de altcoins (altseason, en inglés) son cada vez más fuertes el 3 de noviembre después de que la acción del precio de las monedas alternativas está en aumento y el precio de Bitcoin (BTC) se mantiene en el nivel de soporte de USD 62,000.

En este momento, los tokens de juego, los proyectos relacionados con la cadena de suministro y los protocolos de finanzas descentralizadas (DeFi) están muy calientes y, como se muestra a continuación, muchas altcoins publicaron ganancias de dos y tres dígitos el 3 de noviembre.

Los datos de Cointelegraph Markets Pro y TradingView muestran que los mayores ganadores en las últimas 24 horas fueron OriginTrail (TRAC), XYO Network (XYO) y Maker (MKR).

TRAC recibe un impulso del "efecto Coinbase"

OriginTrail es un protocolo que se refiere a sí mismo como "el primer gráfico de conocimiento descentralizado del mundo" y está diseñado para ayudar a las personas a organizar activos importantes y hacerlos detectables y verificables en una red de blockchain.

Según los datos de Cointelegraph Markets Pro, las condiciones del mercado para TRAC han sido favorables durante algún tiempo.

Siempre que hay un crecimiento relevante en el número de contratos de derivados en juego (interés abierto), suele significar que hay más traders activos en el mercado.

En los mercados de futuros, los largos (compradores) y los cortos (vendedores) están equilibrados en todo momento, pero contar con un mayor número de contratos activos permite la participación de inversores institucionales que exigen un tamaño mínimo de mercado.

Sin embargo, en el caso de Polkadot (DOT), las caídas del precio se han anticipado a menudo cuando el interés abierto rompe la marca de los mil millones de dólares.

El desplome del 17 de abril se produjo luego de que el token DOT alcanzara su máximo histórico de USD 48.30, lo que provocó un interés abierto de futuros de USD 1.2 mil millones. Durante la semana siguiente, la altcoin cayó un 45% hasta los USD 26.60, lo que llevó el número de contratos activos a un equivalente de USD 600 millones.

Tres semanas después, el 15 de mayo, se produjo un movimiento similar cuando Polkadot estableció un nuevo máximo histórico de USD 49.80. Esta vez le siguió un desplome del 68% cinco días más adelante. En consecuencia, el interés abierto en contratos de futuros alcanzó un mínimo de 4 meses, con USD 220 millones.

Si todo va según lo previsto, Wrapped XRP (wXRP) se lanzará en la blockchain de Ethereum (ETH) próximo mes, por cortesía de Wrapped.com. La medida está destinada a permitir que los titulares de Ripple ( XRP ) interactúen con proyectos de las finanzas descentralizadas (DeFi), como la ejecución de contratos inteligentes para su uso en préstamos y staking, intercambiando altcoins, a través de sus tokens nativos. Actualmente, la red solo puede manejar el envío, la recepción y la retención de XRP.

Los "wrapped" tokens o tokens envueltos son monedas digitales almacenadas en una bóveda digital y se ejecutan en una blockchain separada. Los tokens envueltos notables incluyen Wrapped Bitcoin, que opera en la blockchain Ethereum y Wrapped Ethereum, que convierte ETH al estándar ERC-20. wXRP tendría una relación de intercambio de 1:1 con XRP, con la custodia proporcionada por Hex Trust.

En un tweet publicado a principios de esta semana, David Schwartz, director de capacitación de Ripple, afirmó que wXRP sería "multicadena". Si bien Ethereum sigue siendo la blockhain elegida para lanzar wrapped tokens, sus altas tarifas de gas han causado cierta controversia entre los entusiastas de las criptomonedas. Según Ycharts.com, el precio medio del gas por ejecución de contrato inteligente de Ethereum ha aumentado a USD 184. La integración de cadenas múltiples podría permitir a los usuarios envolver su XRP en blockchains que tienen precios de gas mucho más bajos. 

Ripple Labs busca interrumpir las instituciones financieras establecidas, como la Sociedad de Telecomunicaciones Financieras Interbancarias Mundiales, con tarifas más bajas y tiempos de liquidación más rápidos. Para hacer esto, la firma ha creado su software empresarial, RippleNet, para facilitar las transferencias de dinero transfronterizas. Sin embargo, las transacciones no se realizan en XRP y la moneda solo se usa para proporcionar liquidez.

En diciembre pasado, la Comisión de Bolsa y Valores de los Estados Unidos (SEC) acusó a Ripple y a dos de sus ejecutivos de realizar $ 1.3 mil millones en ofertas de valores no registrados mediante la venta de XRP a inversores entre 2010 y 2019. El equipo legal de Ripple no tiene planes de llegar a un acuerdo con la SEC y confía en que el presidente de la agencia reguladora, Gary Gensler, abandonará la demanda en curso.

El banco de inversión estadounidense Goldman Sachs, patrocinador de la importante firma de criptomonedas Circle, está fortaleciendo sus esfuerzos de tokenización al asociarse con la startup de blockchain Digital Asset.

La asociación permite a Goldman Sachs utilizar Daml, un marco de desarrollo creado por Digital Asset para permitir a las instituciones financieras construir y ejecutar acuerdos en blockchain, anunció la compañía el miércoles.

Daml, una de las tecnologías centrales de Digital Asset, ayudará a Goldman Sachs a desarrollar su propia "infraestructura de activos tokenizados de extremo a extremo" que admitiría múltiples clases de activos en blockchains privadas y públicas, se lee en el anuncio.

Mathew McDermott, jefe global de activos digitales de Goldman Sachs, dijo que las soluciones basadas en Daml podrían acelerar los flujos de trabajo de digitalización basados ​​en blockchain en instituciones financieras y clientes al interconectar varias infraestructuras:

"A medida que continuamos desarrollando nuestras capacidades de tokenización, necesitamos soluciones que puedan capturar rápidamente toda la complejidad y diversidad de los activos en el corazón de nuestro negocio para activos tradicionales digitalmente nativos o tokenizados, y que sean interoperables a través de múltiples blockchains".

La Comisión de Valores y Futuros, o SFC, en Hong Kong está revisando las regulaciones que rodean las transacciones de moneda virtual, incluso si las personas pueden invertir en fondos cotizados en bolsa o ETF.

Según un informe de South China Morning News el miércoles, las regulaciones de 2018 limitaron las transacciones de criptomonedas a través de fondos o plataformas comerciales a inversores profesionales con al menos HK$ 8 millones (USD 1,028,624.00) para invertir.

La subdirectora ejecutiva de la SFC, Julia Leung Fung-yee, declaró que la reevaluación se hará "para ver si todavía es adecuada para el propósito y si se requieren modificaciones". Fung-yee, hablando en la conferencia de la Semana de la Tecnología Financiera de Hong Kong de 2021, dijo que "los activos virtuales se están acercando a las finanzas tradicionales", de ahí la necesidad de revisar las leyes.

"Hay más, [y] diferentes tipos de productos de inversión en activos virtuales disponibles y los exchanges convencionales en el extranjero ahora ofrecen ETF de criptomonedas".

Los ETF de criptomonedas no están disponibles para los inversores con sede en Hong Kong, aunque estos instrumentos financieros se pueden comprar en otros países. En Estados Unidos, al menos 12 solicitudes de estos fondos han sido presentadas a la SEC por empresas que desean brindar a los especuladores la oportunidad de incursionar en las criptomonedas. Se han presentado varias consultas al regulador de Hong Kong por parte de empresas que desean realizar tales inversiones.

El riesgo profesional que rodea a las criptomonedas se está trasladando a los administradores de dinero que no tienen exposición a los activos digitales en lugar de a los que ya están invertidos, lo que destaca un cambio dramático en la aceptación institucional de Bitcoin (BTC) y las finanzas descentralizadas, según el el estratega senior de commodities de Bloomberg, Mike McGlone.

La edición de noviembre de Crypto Outlook de Bloomberg describió 2021 como otro año fundamental para el mercado de las criptomonedas, lo que enfatiza aún más la propuesta de valor a largo plazo de los activos digitales. En este entorno, los administradores de dinero "corren el riesgo de quedarse atrás y tener un desempeño inferior al de sus pares que poseen criptoactivos", escribió McGlone, y agregó:

“Nuestro gráfico muestra el rendimiento superior al 200% de los índices Bloomberg Galaxy Crypto y DeFi en 2021 vs. el S&P 500".

Aunque las criptomonedas exhiben una volatilidad mucho mayor que las inversiones tradicionales, las liquidaciones en activos como Bitcoin y Ether (ETH) "parecen estar atrayendo compradores receptivos, la mayoría de los cuales enfrentan el potencial de quedarse atrás al evitar las asignaciones de criptomonedas".

Los mercados alcistas se tratan de zanahorias colgantes positivas y vemos mucho por delante para #Bitcoin y #Ethereum. El lanzamiento de los ETF de Bitcoin en EE. UU. parece una iteración para llegar a lo que puede facilitar mejor a la mayoría de los inversores: los ETF que rastrean el mercado de criptomonedas, como el S&P 500.

Compound Finance es solo una de las últimas víctimas de incidentes de hacking de DeFi en 2021. El 30 de septiembre, su bug de token errante de distribución dentro de la Propuesta 062 expuso una falla en la que USD 70 millones - USD 85 millones en tokens COMP en exceso se distribuyeron incorrectamente a usuarios.

Sin embargo, unos USD 65 millones adicionales se colocaron en una bóveda vulnerable unos días después, lo que resultó en al menos USD 150 millones en tokens COMP en riesgo. Pero, si bien Compound pudo remediar toda la situación, muestra cuán vulnerable puede ser el sector de las finanzas descentralizadas (DeFi) a veces debido a su origen.

El año pasado, el valor total bloqueado (TVL) en DeFi fue solo el 5% de su valor actual: USD 255 mil millones. El cambio marca un crecimiento explosivo del 1686%. Incluso con la debacle de Compound, y más recientemente con la plataforma de comercio descentralizada BXH drenada de USD 139 millones de un ataque debido a una clave de administrador filtrada, el TVL en realidad aumentó durante el último mes, apreciándose en un 14.27%.

Una de las razones por las que los inversores han acudido en masa a los protocolos de DeFi es la búsqueda de mayores rendimientos. Las tasas de interés más bajas de 2020 carecían de un marco claro para un aumento, lo que hizo que los inversores buscaran otras vías para alojar su efectivo. Bloquear los criptoactivos a los protocolos DeFi y proporcionar liquidez para dichos servicios se convirtió en una opción atractiva, ya que ofrece retornos más atractivos. Lo que siguió fue un boom de yield farming en 2020 que prevaleció hasta este año.

Contando los incidentes

La creciente popularidad de DeFi es un arma de doble filo para el sector joven y para todo el espacio de las criptomonedas en su conjunto. Desde 2012, se han producido 534 incidentes de hacking de cadenas de bloques, de los cuales 169 se producirán solo en 2021, según la firma china de ciberseguridad Slow Mist. Los hacks aumentan en sofisticación y se dirigen a varias áreas del espacio.