La crisis de FTX ha disuadido la confianza de los inversores y ha creado una crisis de liquidez en el mercado de las criptomonedas, que bien podría prolongar el criptoinvierno hasta finales de 2023, según un nuevo informe.

Un estudio de Coinbase que analiza las consecuencias en el ecosistema de las criptomonedas tras el colapso de FTX señala que la implosión del tercer exchange de criptomonedas más grande del mundo ha creado una crisis de liquidez que podría contribuir a prolongar el criptoinvierno.

Muchos inversores institucionales en FTX tenían sus inversiones atascadas en la plataforma después de que se declarara en quiebra el 11 de noviembre. La implosión de FTX también ha disuadido a los inversores y a los grandes compradores de alejarse del ecosistema de las criptomonedas. Coinbase destacó que el dominio de las stablecoin ha alcanzado un nuevo máximo del 18%, lo que indica que la crisis de liquidez podría prolongarse al menos hasta finales de año.

El dominio de las stablecoins evalúa el dominio relativo de las stablecoins en el ecosistema de las criptomonedas en comparación con la capitalización total del mercado. A medida que aumenta el dominio de las stablecoins, esto sugiere que los participantes en el mercado están saliendo de los criptoactivos y entrando en las stablecoins con denominación en dólares estadounidenses.

El informe predijo que, aunque la posibilidad de un criptocontagio es limitada ahora, ya que el exchange se ha declarado en quiebra, el mercado de criptomonedas podría ver "efectos de segundo orden" de las contrapartes que pueden haber prestado o interactuado con FTX o Alameda. Un extracto del informe dice:

En el Pacífico Sur, la nación insular de Tuvalu decidió recurrir a la tecnología Web3 para asegurarse de que su cultura y su sociedad se preservan en el futuro. 

El 15 de noviembre, el ministro de Asuntos Exteriores del país, Simon Kofe, declaró en la cumbre del clima COP27 que está buscando formas alternativas de proteger el patrimonio del país contra la subida del nivel del mar provocada por el cambio climático. Una de esas formas es recrearse en el metaverso.

En un vídeo difundido, Kofe dijo: "A medida que nuestra tierra desaparece no tenemos más remedio que convertirnos en la primera nación digital del mundo".

Supuestamente, hasta el 40% del distrito de la capital de la nación está bajo el agua en marea alta y se prevé que todo el país esté bajo el agua a finales de siglo.

Conforme Tuvalu se vaya incorporando en el metaverso, se convertirá en la primera nación digitalizada del metaverso. Kofe dijo que la tierra, el océano y la cultura del país son sus activos más preciados y que, pase lo que pase en el mundo físico, se mantendrán a salvo en la nube:

La superintendente del Departamento de Servicios Financieros (DFS) de Nueva York se unió a un debate regulatorio a nivel nacional tras el colapso de FTX con una nueva opinión. Adrienne Harris cree que cualquier legislación federal sobre criptomonedas que se produzca no debería anular los regímenes reguladores estatales.

Durante su discurso, bajo el título "Regulación de los activos digitales: La perspectiva estatal", Harris propuso que los legisladores de Washington se fijen en el régimen normativo del estado de Nueva York:

"Nos gustaría que hubiera un marco a nivel nacional que se pareciera al que tiene Nueva York, porque creo que está demostrando ser un régimen muy sólido y sostenible".

Sin embargo, Harris añadió que se necesita más, no menos regulación. Destacó el extenso proceso de registro en Nueva York, que incluye la evaluación de la estructura organizativa de la empresa, la idoneidad de sus ejecutivos, los estados financieros y los regímenes de lucha contra el blanqueo de capitales y de conocimiento del cliente como garantes de la seguridad financiera de los inversores.

Durante el mismo panel, el colega de Harris, el jefe de divisas virtuales de NYDFS, Peter Marton, recordó que a FTX nunca se le ha concedido una licencia de BitLicense para operar en el estado.

El regulador de los mercados financieros de Australia ha suspendido la licencia financiera de FTX Australia tras el nombramiento de un administrador voluntario para ayudar a casi 30,000 australianos y 132 empresas australianas a recuperar sus fondos de FTX.

El anuncio lo hizo la Comisión Australiana de Valores e Inversiones (ASIC) el 16 de noviembre, hora local, que suspensión la licencia de Servicios Financieros Australianos (AFS) de la entidad local de FTX hasta el 15 de mayo de 2023.

Antes de su suspensión, la licencia AFS de FTX Australia le permitía crear un mercado de derivados y contratos de divisas para clientes minoristas y mayoristas con sede en Australia. Los traders australianos que se registraban para operar con activos digitales eran dirigidos a través de FTX Australia.

Sin embargo, a FTX Australia se le ha permitido prestar servicios financieros limitados que se refieren estrictamente a la terminación de los contratos de derivados existentes con sus clientes hasta el 19 de diciembre.

La suspensión se produce en el momento en que John Mouawad, Scott Langdon y Rahul Goyal, de la empresa de inversión y asesoramiento KordaMentha, con sede en Sidney, fueron nombrados administradores voluntarios para prestar servicios de reestructuración a FTX Australia y su filial FTX Express el 11 de noviembre.

Los mineros de Bitcoin (BTC) pueden estar enviando más monedas a los exchange este mes, pero en general, sus ventas han colapsado desde 2020.

Datos de la plataforma de análisis on-chain CryptoQuant confirman que las transferencias diarias de los mineros a los intercambios han disminuido en dos tercios o más.

Los mineros enfrían las ventas de BTC en los exchange tras la caída de FTX

Luego de que el par BTC/USD perdiera un 25% en días la semana pasada, las preocupaciones existentes sobre la solvencia de los mineros han aumentado.

Teniendo en cuenta su base de costes y el aumento de la tasa de hash, los comentaristas advirtieron que muchos participantes en la minería podrían no ser capaces de llegar a fin de mes: las subvenciones por bloque y las comisiones no serían suficientes para cubrir los gastos, principalmente la electricidad.

Los fundamentos de la red, por otro lado, cuentan una historia curiosa: la tasa de hash sigue rondando máximos históricos y no cae de forma significativa, lo que indica que al menos ciertos mineros están manteniendo el poder de hash de la red, no optando por cerrar sus operaciones en masa.

El cofundador de la empresa de gestión de activos Paradigm dice que se siente "profundamente arrepentido" de haber invertido en FTX; realiza estas declaraciones en medio de las recientes revelaciones que implican a FTX, Alameda Research y Sam Bankman-Fried. 

En una publicación en Twitter el 15 de noviembre, Matt Huang, cofundador y socio gerente de Paradigm, dijo que la empresa está "impactada" por las revelaciones que rodean a las dos empresas y a su fundador, y añadió:

“Nos sentimos profundamente arrepentidos de haber invertido en un fundador y una empresa que finalmente no se alinearon con los valores de las criptomonedas y que han hecho un enorme daño al ecosistema.”

Paradigm es una empresa de capital de riesgo centrada en las criptomonedas y la Web3 con sede en San Francisco. En abril, los informes sugerían que los activos gestionados por la empresa ascendían a unos USD 13,200 millones. 

En noviembre de 2021, la firma anunció un New Venture Fund (o un fondo para nuevas empresas) de USD 2,500 millones, que destronó al de Andreesen Horowitz (a16z) como el mayor fondo de riesgo en criptomonedas.

Solana (SOL) ha perdido el 60% de su valor de mercado en una semana debido a su exposición al ya desaparecido exchange de criptomonedas FTX, que podría seguir persiguiendo al "asesino de Ethereum" hasta bien entrado el futuro.

La exposición a FTX/Alameda perjudica la cotización de Solana

FTX y su empresa hermana Alameda Research son responsables de tener el control de 50 millones de SOL, según el comunicado de Solana publicado el 10 de noviembre.

Las entidades FTX recibieron 4 millones de SOL de la Solana Foundation el 31 de agosto de 2020. También empezaron a recibir una parte de 12 millones de SOL a partir del 11 de septiembre de 2020, y casi 34.52 millones de SOL a partir del 7 de enero de 2021, a través de un mecanismo de "desbloqueo lineal mensual".

Además, las entidades FTX comenzaron a recibir partes de una reserva de 7.5 millones de SOL de Solana Labs el 17 de febrero de 2021. En particular, una transacción por valor de 62,000 SOL entre las mismas entidades sigue sin resolverse.

La mayor parte de los tokens SOL prometidos a FTX/Alameda están adquiridos, lo que significa que la empresa aún no los tiene en custodia, pero es susceptible de recibirlos a través del mecanismo de desbloqueo mensual lineal. El último de estos desbloqueos se producirá en enero de 2028.

Circle, el emisor de la stablecoin USD Coin (USDC), vinculada al dólar, ha añadido soporte para Apple Pay, con la intención de acercar los sistemas de pago tradicionales y de criptomonedas.

Circle hizo el anuncio en una publicación en su blog el 15 de noviembre, sugiriendo que podría impulsar las ventas de los negocios de criptomonedas, ya que pueden facilitar los pagos tradicionales de los clientes que no usan criptomonedas, al tiempo que les permiten a los clientes "comprar criptomonedas con Apple Pay en su exchange preferido."

Según Circle, la adición del soporte de Apple Pay beneficiará a los negocios tradicionales al permitirles "cambiar más pagos minoristas a monedas digitales."

Apple Pay está disponible para "negocios elegibles" y afirma que habilitarlo es "un proceso sencillo." Por su parte, los clientes que realicen el pago con Apple Pay en las empresas participantes finalizarán la transacción, como siempre, utilizando el Face ID o el Touch ID de Apple.

Apple tiene más de 1,800 millones de dispositivos activos en todo el mundo, según afirmó el CEO de Apple, Tim Cook, en una llamada de resultados del primer trimestre de 2022. Apple Pay es uno de los monederos digitales más utilizados en Estados Unidos, por detrás de PayPal, según los informes.

El colapso del exchange de criptomonedas FTX sigue teniendo efectos en cadena en toda la industria de las criptomonedas, con múltiples empresas centradas en las criptomonedas que informan de cantidades significativas de su capital atrapado en FTX.

Entre el 11 y el 14 de noviembre, tres empresas de criptomonedas anunciaron grandes pérdidas y una de ellas tuvo que despedir a trabajadores para hacer frente a la crisis.

El 11 de noviembre, el fondo de cobertura de criptomonedas Galois Capital anunció que tenía "fondos significativos" atascados en FTX, con un informe del Financial Times del 12 de noviembre que decía que un posible valor de USD 50 millones de los activos de Galois estaban atascados en el exchange.

Otras empresas centradas en las criptomonedas han informado de que sus fondos están atascados en el exchange ahora en quiebra.

New Huo Technology, propietaria de la plataforma de criptomonedas Hbit Limited, con sede en Hong Kong, anunció el 14 de noviembre que no pudo retirar USD 18.1 millones en criptomonedas antes de que FTX dejara de procesar las retiradas.

Sam Bankman-Fried, ex CEO del exchange de criptomonedas en quiebra FTX, ha concluido un hilo de Twitter que inició el 14 de noviembre. En aproximadamente 40 horas, explicó "lo que pasó" en nueve tuits y luego concluyó con cinco tuits de texto. 

La inusual tormenta de Twitter atrajo una gran atención. El primer tuit ("Qué"), por ejemplo, fue retuiteado casi 6,000 veces hasta la tarde del 15 de noviembre, con más de 6,000 tuits de citas además.

En los tuits de texto, Bankman-Fried (SBF) promete contar lo que pasó "como lo recuerda". Según el duodécimo tuit, publicado la mañana del 15 de noviembre, "Según mi leal saber y entender, a partir del 11/7, con posibilidad de errores: a) Alameda tenía más activos que pasivos M2M (¡pero no líquido!) b) Alameda tenía posición de margen en FTX Intl c) FTX US tenía suficiente para reembolsar a todos los clientes No todos están necesariamente de acuerdo con esto".

El desacuerdo que inspiró su hilo de Twitter fue considerable. Algunos usuarios sólo querían enviar unas palabras de negatividad, como "Cállate y vete a la cárcel" o "Todo mentira". Otros ofrecieron su apoyo, como "Todo el mundo mete la pata en la vida. No se pueden mejorar las cosas en un día. Pero si tus intenciones son buenas, la gente te apoyará".

Autism Capital tuiteó una captura de pantalla de un largo mensaje supuestamente de un empleado en el Slack de la empresa FTX que decía: "Sam, con todo respeto, esto no ayuda. [...] Tus tuits solo han hecho que la gente se enfade más por haber tenido la audacia de tuitear algo críptico cuando las vidas de la gente han sido destruidas". El autor continuó diciendo que los tuits estaban causando tensión entre la gente que esperaba noticias en ellos, y:

Hace un año, Facebook cambió de nombre a Meta y abraza el metaverso con grandes expectativas. Ahora la compañía anuncia despidos masivos debido a un colapso en los ingresos. Cuando el negocio principal presenta problemas, los inversores se vuelven escépticos con lo nuevo. En otras palabras, últimamente, el entusiasmo en torno al metaverso ha mermado mucho. Obviamente, desde que se realizó el gran anuncio, muchas cosas han cambiado. El sentimiento es otro. Lo que antes se veía como una genialidad por parte de Zuckerberg, ahora se percibe con un capricho.

Claro que hay muchos metaversos. El de Meta se llama Horizon Worlds y puedes entrar en él con el casco de realidad virtual Meta Quest. El metaverso es hardware y software. En cierto modo, es una declaración de independencia, porque nos libera de los teléfonos inteligentes. O, dicho de otra manera, nos libera de la App Store de Apple y la Play Store de Google.

¿Qué es el metaverso? Son espacios virtuales en 3D diseñados para crear una experiencia digital más completa e integral. O sea, lo que se busca es que Internet se parezca más al mundo real, pero sin la limitaciones físicas y económicas del mundo real. Obvio que la idea tiene mucho potencial.

¿Cuál es el problema? El problema es que el metaverso está vacío. Tiene muy pocos usuarios. Por el momento, por encontrarse en una fase muy temprana, la idea es puro gasto y nada de ingresos. El costo de los cascos todavía es muy alto. Los gráficos aún necesitan mucho desarrollo. Y la aventura, en términos generales, no va muy bien. Zuckerberg ha botado la casa por ventana en el desarrollo de su metaverso. Pero los inversores quieren ver un incremento en los ingresos pronto. Y bien sabemos que el metaverso requiere de mucho más tiempo para alcanzar algo de rentabilidad. En otras palabras, en estos momentos, el metaverso no puede ser la prioridad. La prioridad debe retornar al negocio principal. 

Ahora bien, cada vez que una tecnológica lanza un proyecto, los críticos de criptolandia no tardan mucho tiempo en anunciar su lluvia de objeciones. En el proceso, surge un sector blockchain como contrapeso al proyecto centralizado. En las redes, toda esta competencia se presenta como un juego de tronos. Se presume que el proyecto descentralizado va a “matar” al proyecto centralizado en una batalla sin cuartel. Sin embargo, en la práctica, los usuarios e inversores tienden a ver a estos sectores como una familia. Es decir, el éxito de uno impulsa el éxito del otro. En consecuencia, el sector tiende a crecer como grupo.