Los activos digitales, con su complejidad, novedad y gran potencial de interrupción, presentan un enigma único para los organismos reguladores de todo el mundo. A medida que la industria ha evolucionado, los reguladores han luchado por mantener el ritmo, dejando una estela de ambigüedad y confusión. Las implicaciones de este vacío regulatorio se han manifestado de manera más destacada en los recientes desarrollos legales que involucran a gigantes de la industria.

Desde inicios de este 2023 se ha observado cómo la Comisión de Bolsa de Valores de Estados Unidos ha estado generando acciones en contra de las empresas que soportan, comercian u ofrecen servicios criptográficos. 

En este sentido, resulta importante entender cuáles son los beneficios de haber obtenido en este 2023 dos victorias consecutivas para la industria. Cada caso que se va a esbozar ha tenido particularidades propias, pero en esencia el mensaje ha sido el mismo: Falta de reglas claras por parte de la Comisión de Bolsa y Valores de Estados Unidos. 

Los Desafíos Regulatorios en la Industria de Activos Digitales

En consecuencia, varios líderes de la industria criptográfica se han visto envueltos en enredos legales, acusados de tratar con valores no registrados. Esta situación ha forzado a las empresas pioneras a trazar su propio rumbo, a menudo culminando en escaramuzas legales con los reguladores.

SEC v. Ripple: Un hito en la Historia de las Criptomonedas

En diciembre de 2020, la Comisión de Bolsa y Valores de Estados Unidos (SEC) emprendió acciones legales contra Ripple y dos de sus altos ejecutivos en un tribunal del Distrito Sur de Nueva York, Estados Unidos. 

La Ley contra el Estado de Vigilancia de las CBDC, cuyo objetivo es impedir que "burócratas no elegidos en Washington" emitan una moneda digital de banco central (CBDC), ha dado un paso más en su recorrido procedimental tras ser aprobada por el Comité de Servicios Financieros de la Cámara de Representantes.

Según un comunicado de prensa distribuido por el autor del proyecto de ley, el representante Tom Emmer, el 20 de septiembre, el CBDC Anti-Surveillance State Act fue aprobado por el comité e informado favorablemente al pleno de la Cámara. Esto significa que el proyecto se someterá a votación en el Congreso.

Emmer destacó que el proyecto de ley ya ha obtenido el apoyo de 60 miembros del Congreso. En sus comentarios sobre la decisión del comité, Emmer volvió a insistir en los peligros del control estatal sobre la moneda y su incompatibilidad con los valores estadounidenses:

“Valores americanos. Valores estadounidenses. Esto es lo que necesita la futura economía digital global. Si no es abierta, sin permisos y privada -al igual que el dinero en efectivo-, una moneda digital de un banco central no es más que una herramienta de vigilancia al estilo del PCCh [Partido Comunista Chino] que puede ser utilizada como arma para oprimir el modo de vida estadounidense.”

Emmer y 49 copatrocinadores originales reintrodujeron la CBDC Anti-Surveillance State Act en la Cámara de Representantes de los Estados Unidos el 14 de septiembre. Se introdujo formalmente por primera vez en el Congreso en febrero de 2023.

La red Bitcoin tiene su propio ecosistema de tokens sociales basados en la comunidad tras la aparición de un nuevo proyecto llamado Alpha. 

Como protocolo de red social descentralizada, Alpha es similar a la conocida plataforma basada en Ethereum Friend.tech. Permite a los usuarios monetizar su persona en línea y la creación de contenidos a través de sus tokens sociales.

️Alpha α ya está aquí oficialmente

Más que la @friendtech de Bitcoin, Alpha se ha propuesto ser una de las principales dApps de SocialFi

Construido sobre Bitcoin.

La firma de corretaje, eToro, está expandiendo sus servicios de criptomonedas en todo el mundo después de obtener nueva aprobación regulatoria en Europa.

eToro ha recibido un registro de Proveedor de Servicios de Cripto Activos (CASP) de la Comisión de Valores y Bolsa de Chipre (CySEC), como anunció oficialmente la empresa el 21 de septiembre.

Según eToro, el registro le autorizará a ofrecer servicios cripto regulados a todos los países de la Unión Europea desde una sola entidad conocida como eToro Europe Digital Assets. El registro entrará en vigor específicamente una vez que se aplique la Regulación Markets in Crypto Assets (MiCA) de la UE en diciembre de 2024.

Según Hedva Ber, subdirectora ejecutiva de eToro, el registro demuestra que eToro está "100% preparado para abrazar una nueva era para las criptomonedas una vez que MiCA entre en vigencia el próximo año". La ejecutiva señaló que Europa es "de gran importancia" para eToro, ya que la mayoría de sus usuarios se encuentran en la región.

Algunas otras importantes empresas de criptomonedas, como Bybit, también han estado expandiendo su presencia en la UE al obtener el registro de CySEC. Por otro lado, Binance solicitó darse de baja en Chipre en junio, alegando que quería centrarse en "mercados más grandes".

El infame incidente de seguridad de Mt. Gox en 2014, que resultó en la pérdida de 850,000 Bitcoin (BTC) de los fondos de los inversionistas, llevó a sus usuarios a embarcarse en una búsqueda aparentemente interminable de cierre a través del reembolso de fondos durante una década.

A lo largo de los años, Mt. Gox ha pospuesto repetidamente los planes para reembolsar los fondos que el exchange de criptomonedas había impedido a sus usuarios retirar desde el 25 de febrero de 2014.

Sin embargo, con Mt. Gox posponiendo sus fechas de reembolso por un año más, del 31 de octubre de 2023 al 31 de octubre de 2024, la espera por la reparación se extiende hasta el undécimo año para los inversionistas de Mt. Gox.

Mt. Gox 2014: El año del mayor hackeo de Bitcoin (Precio promedio de BTC USD 420)

Días después de que Mt. Gox perdiera 850,000 BTC en la brecha de febrero de 2014, documentos filtrados revelaron que el exchange de criptomonedas se volvió insolvente. Decía:

"El almacenamiento en frío se ha agotado debido a una filtración en la billetera caliente. La realidad es que MtGox puede quebrar en cualquier momento y ciertamente lo merece como empresa."

Al parecer, un holder de criptomonedas involuntario ha sido víctima de una estafa de phishing valorada en USD 4.46 millones.

Según datos de Etherscan, se retiraron USD 4.46 millones en Tether (USDT) de un monedero del exchange Kraken y se enviaron a una dirección que terminaba en "ACa7".

La firma de seguridad blockchain PeckShield ha etiquetado la dirección como propiedad de un estafador de phishing.

Otra plataforma de estafas blockchain, Scam Sniffer, sugirió el 20 de septiembre que los fondos fueron enviados a una dirección vinculada a un "falso exchange de criptominería Coinone".

Scam Sniffer enlazó a un panel de Dune Analytics creado por un usuario, lo que sugiere que, mediante ataques de esta naturaleza, estafadores han robado aproximadamente USD 337.1 millones en USDT en total, afectando a nada menos que 21,953 individuos.

Bitcoin (BTC) cayó desde los USD 27,000 el 21 de septiembre mientras se calmaban los últimos eventos macroeconómicos de Estados Unidos.

Bitcoin: "Rango hasta que se demuestre lo contrario"

Datos de Cointelegraph Markets Pro y TradingView mostraron que la fuerza del precio de BTC disminuyó antes de la apertura de Wall Street, bajando alrededor del 1.5% en el día.

Bitcoin tuvo una reacción tranquila ante la pausa de las tasas de interés de la Reserva Federal y el discurso del presidente Jerome Powell tampoco logró generar una gran volatilidad.

Contrariamente a las expectativas de muchos, la acción del precio de BTC actuó como si no hubiera ningún catalizador presente. Más tarde, la noticia de que los pagos a los acreedores del exchange desaparecido Mt. Gox se habían retrasado otro año tampoco fue notada por los mercados.

"El anuncio de la Fed de una pausa en las tasas no sorprendió a nadie", resumió el popular trader Jelle a los suscriptores de X (anteriormente Twitter).

Tether, el mayor emisor de stablecoins en el mercado de criptomonedas, ha experimentado un aumento en sus préstamos en forma de stablecoins o préstamos garantizados en 2023, a pesar de que la empresa anunció que reduciría estos préstamos a cero en diciembre de 2022.

En el informe trimestral más reciente de la compañía, Tether señaló que sus activos incluían USD 5.5 mil millones en préstamos al 30 de junio, en comparación con USD 5.3 mil millones en el trimestre anterior. Un portavoz de Tether informó al Wall Street Journal (WSJ) que el reciente aumento en los préstamos en forma de stablecoins se debió a algunas solicitudes de préstamos a corto plazo de clientes con los que la empresa ha "cultivado relaciones de larga data". El portavoz también afirmó que la compañía planea reducir estos préstamos a cero para 2024.

Los préstamos en forma de stablecoins se habían convertido en un producto de préstamo popular para Tether, permitiendo a los clientes tomar prestados USDT de Tether a cambio de cierta garantía. Sin embargo, estos préstamos garantizados siempre estuvieron envueltos en controversia debido a la falta de transparencia sobre el colateral y los prestatarios.

Una nota del WSJ en diciembre de 2022 planteó preocupaciones sobre los productos y afirmó que los préstamos no estaban completamente respaldados. El WSJ cuestionó la capacidad de Tether para cumplir con los requisitos de redención en tiempos de crisis.

Tether abordó las controversias en 2022 antes de anunciar su plan de eliminar los préstamos garantizados en 2023. En ese momento, el emisor de stablecoins calificó las preocupaciones sobre los préstamos garantizados como "FUD" y afirmó que dichos préstamos estaban sobregarantizados.

Optimism, la solución de escalado de capa 2 de Ethereum, ha revelado sus planes de vender 116 millones de tokens OP a siete compradores privados con fines de gestión de tesorería.

A los precios actuales, la venta hará que cambien de manos tokens OP valorados en USD 159 millones.

Aunque algunos observadores temían que la venta provocara una caída de los precios por el "dumping" de Optimism en el mercado, parece poco probable que la venta de los tokens tenga un impacto material en el precio de OP debido a que la venta es privada.

Además, los tokens proceden de la parte no asignada de la tesorería de tokens OP, lo que significa que no forman parte de la oferta en circulación.

Como se explica en el sitio web de Optimism, los tokens están sujetos a un periodo de bloqueo de dos años, lo que significa que los compradores no pueden venderlos en mercados secundarios.

El 20 de septiembre, un grupo de políticos británicos se dirigió a líderes mundiales en una reunión de 51 países en la que expusieron su visión de las industrias blockchain y Web3 del Reino Unido.

En el encuentro de metaverso, ocho lores y políticos británicos se dirigieron a los líderes mundiales para hablar de las oportunidades y los retos que plantea el crecimiento de la tecnología Web3.

Natalie Elphicke, parlamentaria y presidenta del nuevo Grupo Parlamentario de Todos los Partidos (APPG) para Tecnologías Blockchain, apareció como su avatar único en el metaverso, donde subrayó la importancia de la próxima iteración de Internet:

“Web3 representa un cambio de paradigma que reimagina el tejido mismo de internet.”

En su discurso de apertura, Elphicke afirmó que el Reino Unido tiene potencial para convertirse en un "país inteligente" basado en blockchain, pero señaló que el país está "detrás de sus competidores" a la hora de garantizar puestos de trabajo relacionados con blockchain.

Aunque la red Bitcoin no ha dejado de crecer a lo largo de los años, la industria minera de bitcoin (BTC) aún no ha experimentado un aumento comparable de su huella de carbono, un logro del que, según un analista de Bloomberg, "pocas industrias pueden presumir."

Esto, a su vez, podría impulsar la próxima ola de inversión institucional.

El 20 de septiembre, el analista del mercado de criptomonedas de Bloomberg Jamie Coutts citó datos que muestran que la combinación de energía sostenible para la minería de bitcoin ha seguido aumentando desde 2021 y ahora es superior al 50%. Esto ha llevado a que el crecimiento de las emisiones se ralentice en relación con la continua expansión de la red.

“Bitcoin como red monetaria global está escalando mientras su impacto de carbono disminuye. Pocas industrias pueden presumir este logro.”

Afirmó que la relación evolutiva entre el crecimiento de la red Bitcoin y el impulso mundial a la transición de los combustibles fósiles podría "catalizar una oleada de capital de inversión institucional e incluso soberano".

Hal Finney, pionero de Bitcoin (BTC), compartió su visión de las pruebas de conocimiento-cero hace más de 25 años, una década antes del lanzamiento de la primera criptomoneda, Bitcoin. 

El vídeo, supuestamente de la conferencia Crypto '98 celebrada el 26 de agosto de 1998 en Santa Bárbara, muestra a Finney discutiendo en detalle el concepto de las pruebas de conocimiento cero, una tecnología criptográfica que ganó una inmensa popularidad décadas más tarde.

Finney explica cómo hipotéticamente se podría realizar una prueba de conocimiento cero en un hash SHA-1, describiendo la posibilidad de enviar una reclamación criptográficamente encriptada sin revelar ningún detalle contenido en la misma reclamación.

“Quiero demostrarle que conozco un mensaje que se ha hashado a un valor de hash dado usando el hash SHA-1. No quiero revelarle nada sobre el mensaje. Es una prueba de conocimiento cero, y he escrito un programa para hacer esto que le contaré”, explicó Finney.

Una prueba de conocimiento cero (ZK) es un protocolo criptográfico que permite que un usuario (el demostrador) convenza a otro (el verificador) de que una afirmación particular es cierta sin revelar ningún detalle sobre la afirmación en sí.